FERI lobt Asset Manager Qualität der Union Investment

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Von Dr. Oliver Everling | 23.Januar 2015

Die FERI EuroRating Services AG hat die Asset Manager Qualität von Union Investment mit der Ratingnote „AA“ ausgezeichnet. Mit dem Rating wird die Fähigkeit eines Asset Managers beurteilt, das ihm anvertraute Kapital professionell und unter Berücksichtigung von Risikoquellen zu managen. Union Investment erzielt mit diesem Ergebnis die zweitbeste Note in der Ratingskala.

Das Rating von FERI setzt sich aus den vier untersuchten Bereichen „Unternehmen“, „Produkte“, „Prozesse“ und „Kunden“ zusammen. Dem Bereich „Produkte“ wurde eine sehr gute Qualität, den anderen drei Bereichen eine ausgezeichnete Qualität bestätigt. Dies macht deutlich, dass der Asset Manager in allen für das Rating entscheidenden Bereichen professionell aufgestellt ist.

Zu den Stärken zählt FERI die lange und erfolgreiche Historie im Asset Management. So verfügt das Unternehmen über eine jahrzehntelange Erfahrung im Management von Produkten sowohl für das Publikumsfondsgeschäft als auch für Spezialfonds. Union Investment ist darüber hinaus stabil in die genossenschaftliche FinanzGruppe eingebettet und verfügt über eine hohe Marktpräsenz sowie einen hohen Markenbekanntheitsgrad. Zudem ist das Unternehmen sehr gut als Anbieter für nachhaltige Investmentfonds und -lösungen in Deutschland positioniert. Union Investment hat auch den diesjährigen FERI EuroRating Management Award in der Kategorie „Socially Responsible Investing“ gewonnen.

Die Produktpalette von Union Investment ist ausgewogen und auf die Unternehmensgröße abgestimmt. Alle wichtigen Anlagemärkte werden abgedeckt, wenngleich in unterschiedlicher Intensität. Über das Filialnetz der genossenschaftlichen FinanzGruppe erfolgt im Bereich Retail eine starke Fokussierung auf den deutschen Markt. Im institutionellen Segment ist Union Investment sowohl national als auch international aktiv. Das Auslandsgeschäft in selektiven europäischen Zielmärkten ist seit 2012 stabil, jedoch sollte die Kundenbasis weiter verbreitert werden.

FERI wertet auch die Beständigkeit in der Geschäftsführung als Stärke. So besteht der Vorstand der Union Investment aus vier Personen, die im Durchschnitt 14 Jahre im Unternehmen sind. Drei dieser Personen haben sich aus der Organisation heraus bis in die Vorstandsetage entwickelt.

Für die Bewertung des Bereiches „Produkte“ wurden fünf Investment Center des Fondsanbieters hinsichtlich Produktstrategie und -erfolg, Investmentphilosophie und -stil, Investitionsprozess, Research, Investment Professionals, Risikomanagement und Trading beurteilt. Positiv beurteilt wurde, dass Risikomanagement ein zentraler und integraler Bestandteil des Asset Managements ist und eine mehrstufige Risikosteuerung erfolgt. Ebenso wertet FERI positiv, dass der Investitionsprozess kontinuierlich angepasst und durch das im September 2012 etablierte Investment Committee flankiert wird. Dies liefert den Portfoliomanagern eine gute Indikation zur Einschätzung der Risikoneigung.

Bei der Prozessorganisation profitiert die Union Investment davon, dass die einzelnen Prozesse effizient in die Organisationsstruktur eingebunden, teamorientiert und damit arbeitsteilig sowie modern gestaltet sind. Wesentliche Prozesse werden in Eigenregie oder in der genossenschaftlichen FinanzGruppe ausgeführt. FERI schätzt auch den Innovationsgrad im Spezialgeschäft als im Branchenvergleich überdurchschnittlich hoch ein.

Für das umfangreiche Rating bei der Union Investment wurden zahlreiche Fragebögen und Interviews mit Union Investment-Führungskräften und Portfoliomanagern ausgewertet. In der Pressemitteilung im Anhang dieser E-Mail finden Sie die Bewertungssystematik, aus der das Bewertungsergebnis resultiert.

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